지지저항과 추세선

시장의 6가지 국면과 3가지 주요 흐름

 

시장은 일반적으로 다음과 같은 6가지 국면을 순환합니다

1. 매집 (Accumulation): 가격이 바닥을 다지고, 저평가된 자산을 일부 투자자들이 매수하는 시기입니다.
2. 상승 (Advancing): 긍정적인 뉴스와 함께 가격이 상승하며, 더 많은 투자자들이 참여합니다.
3. 과열 (Excess): 과도한 낙관론으로 인해 가격이 급등하고, 시장에 거품이 형성됩니다.
4. 분산 (Distribution): 고점에서 일부 투자자들이 이익 실현을 위해 매도하기 시작합니다.
5. 공포 (Panic): 부정적인 뉴스와 함께 가격이 급락하며, 투자자들이 공포에 휩싸입니다.
6. 침체 (Despair): 시장이 바닥을 다지고, 투자자들의 관심이 줄어드는 시기입니다.

이러한 6가지 국면은 다음과 같은 3가지 주요 흐름으로 요약할 수 있습니다:

• 상승 추세: 매집 → 상승 → 과열
• 하락 추세: 분산 → 공포
• 횡보 구간: 침체 → 매집

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다우이론과 추세의 지속성

다우이론은 시장의 추세가 반전 신호가 나타나기 전까지는 지속된다고 주장합니다. 즉, 상승 추세는 고점과 저점이 계속해서 높아지는 동안 지속되며, 하락 추세는 고점과 저점이 계속해서 낮아지는 동안 지속됩니다.

추세의 전환은 다음과 같은 패턴으로 확인할 수 있습니다:

• 상승 추세에서 하락 추세로 전환: 이전 고점보다 낮은 고점과 이전 저점보다 낮은 저점이 형성될 때
• 하락 추세에서 상승 추세로 전환: 이전 저점보다 높은 저점과 이전 고점보다 높은 고점이 형성될 때

이러한 패턴은 차트 분석을 통해 시각적으로 확인할 수 있습니다.

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추세선의 활용

추세선은 시장의 방향성을 시각적으로 나타내는 도구로, 매매 전략 수립에 유용하게 활용됩니다.

상승 추세선

• 정의: 저점과 저점을 연결한 우상향 선
• 의미: 가격이 상승 추세를 유지하고 있음을 나타냅니다.
• 활용: 가격이 상승 추세선에 근접할 때 매수 기회를 모색할 수 있습니다.

하락 추세선

• 정의: 고점과 고점을 연결한 우하향 선
• 의미: 가격이 하락 추세를 유지하고 있음을 나타냅니다.
• 활용: 가격이 하락 추세선에 근접할 때 매도 또는 숏 포지션 진입 기회를 모색할 수 있습니다.

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추세선 이탈과 매매 전략

 

 

 

추세선의 이탈은 기존 추세의 종료와 새로운 추세의 시작을 알리는 신호일 수 있습니다.

• 상승 추세선 이탈

• 가격이 상승 추세선을 하향 돌파할 경우, 상승 추세의 종료와 하락 추세의 시작을 의미할 수 있습니다. 이 경우 보유 자산의 매도 또는 숏 포지션 진입을 고려할 수 있습니다.

 

• 하락 추세선 이탈: 가격이 하락 추세선을 상향 돌파할 경우, 하락 추세의 종료와 상승 추세의 시작을 의미할 수 있습니다. 이 경우 매수 기회를 모색할 수 있습니다.

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박스권과 지지/저항 수준

 

시장 가격이 일정 범위 내에서 움직이는 구간을 박스권이라고 합니다. 이 구간에서는 지지선과 저항선이 중요한 역할을 합니다.

• 지지선 (Support): 가격이 하락하다가 멈추고 반등하는 수준
• 저항선 (Resistance): 가격이 상승하다가 멈추고 하락하는 수준

 

 

 

지지선과 저항선은 매수자와 매도자 간의 힘겨루기가 발생하는 지점으로, 가격이 이 수준을 돌파하거나 반등할 때 매매 기회를 포착할 수 있습니다.

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실전 매매 전략 요약

• 상승 추세선에 근접할 때: 매수 기회를 모색합니다.
• 하락 추세선에 근접할 때: 매도 또는 숏 포지션 진입 기회를 모색합니다.
• 추세선 이탈 시: 기존 포지션을 정리하거나 새로운 추세에 맞는 포지션을 고려합니다.
• 박스권 내에서: 지지선에서 매수, 저항선에서 매도 전략을 활용합니다.